通常 在觀察未平倉籌碼,最先想到的是外資的未平倉量變化 (如何用外資未平倉量判斷多空,看這一篇)
最近越來越多人關心 散戶的未平倉部位
我們先了解散戶籌碼是什麼
有個A先生持有多單 同時有個B先生持有空單,就會累積一口未平倉量;期貨市場是零和遊戲 有人做多就相對有人放空,因此和法人留倉相反的就是散戶(把它當作散戶的籌碼)
萊到期交所的網站。三大法人>>區分各期貨契約>>依日期
加總三大法人的小台期未平倉 (和三大法人留倉方向相反定義為散戶的指標)。記錄每天的增減變化
累計散戶的未平倉統計研究,到底這樣的數據有沒有參考價值?
首先必須把歷史數據匯入 套用到Multicharts,再把交易邏輯轉換到程式語言 回測 (如何匯入外部資料 看這一篇)
拿熟悉的三顧茅廬策略測試,看起來績效表現還不錯,可見散戶籌碼是有效的參考指標
另一個值得思考的問題是,為什麼散戶總是輸多贏少 ? 散戶都是什麼樣的交易心態和做法?
這些籌碼的數據 屬於盤後資料,必須等期交所每天公布後才更新
交易日必須是隔天 也就是 next bar 的概念
缺點是這些歷史資料需要手動維護,或是透過資訊廠商另外購買盤後數據
有興趣可以研究看看
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